Oppo и Vivo откажутся от цен на память Samsung Q3: противостояние HBM/DRAM превращается в битву

По данным TechNode, Oppo и Vivo, возможно, отклонили предложение Samsung Electronics по ценам на Q3 2026 — гонка капитальных затрат на память выходит за рамки переговоров между клиентами.

Факт

TechNode сообщает 23 июля 2026 года, что Oppo и Vivo, возможно, отклонили ценовое предложение Samsung Electronics на память для Q3 2026. Никаких сумм не опубликовано в отчёте, но суть новости ясна: два крупных китайских клиента, выпускающих смартфоны, не принимают предложенные цены.

Наше мнение

Этот коммерческий спор — индикатор. Гонка за капитальными вложениями в память (сначала HBM, затем DRAM), вызванная спросом на ИИ, позволила Samsung, SK Hynix и Micron удерживать высокие цены на всей цепочке поставок. Логичное возмездие приходит от клиентов, не связанных с ИИ: производители смартфонов не имеют такой же ценностной модели, как hyperscalers, чтобы поглощать эти росты цен. То, что Oppo и Vivo застопорились на ценах Q3, сигнализирует о том, что точка равновесия сместилась, и начинаются жёсткие переговоры — с возможностью отсрочки покупки, снижения спецификаций DRAM на устройство или переключения на других поставщиков.

На что обратить внимание

• Реакция Samsung (целенаправленное снижение цен или перераспределение в пользу HBM).
• Возможный сдвиг дорожных карт китайских смартфонов в Q4.
• Каскадный эффект на SK Hynix и Micron.